Dorota Nowalińska, p.o. Dyrektora Departamentu Firm Inwestycyjnych w Urzędzie Komisji Nadzoru Finansowego, wzięła udział w panelu pt. „Okrągły stół rynku kapitałowego: Zapraszam na pokład – jak mądrze przeprowadzić onboarding inwestora w świecie MiFID?”, podczas XX Forum Funduszy Izby Zarządzających Funduszami i Aktywami. 

Wypowiedź Doroty Nowalińskiej koncentrowała się na potrzebie szerszego spojrzenia na proces onboardingu inwestorów. Podkreśliła, że nie powinien on być utożsamiany wyłącznie z ankietą MiFID, której uproszczenie dla nieskomplikowanych instrumentów zostało już uzgodnione. Onboarding rozpoczyna się znacznie wcześniej – od momentu, gdy potencjalny klient zaczyna poszukiwać informacji o usługach i produktach inwestycyjnych. 

Dodała, że współczesny inwestor, szczególnie z młodszego pokolenia, korzysta z wielu cyfrowych źródeł wiedzy, aplikacji i mediów społecznościowych, dlatego instytucje finansowe powinny dostosowywać sposób komunikacji do nowych nawyków odbiorców. W tym kontekście zwróciła uwagę na rosnącą rolę technologii oraz influencerów finansowych, którzy coraz częściej stają się ważnym kanałem docierania do przyszłych inwestorów i budowania ich zainteresowania rynkiem kapitałowym.

Dorota Nowalińska wskazała, że w ostatnich latach wyraźnie wzrosła popularność produktów emerytalnych, takich jak IKE i IKZE, których posiadanie dla wielu osób staje się równie naturalne, jak korzystanie z rachunku bankowego. Jej zdaniem, wykorzystanie nowoczesnych kanałów komunikacji, technologii oraz przyzwyczajenia użytkowników do funkcjonowania w środowisku cyfrowym może przełożyć się na większe zainteresowanie inwestowaniem i zmianę obecnych statystyk dotyczących postaw inwestorów.

Wskazała też, że celem nadzoru finansowego jest wspieranie aktywności inwestycyjnej i tworzenie warunków sprzyjających większemu uczestnictwu w rynku kapitałowym. Takie otwarcie oznacza jednak konieczność akceptacji większego ryzyka nie tylko przez samych inwestorów, ale także przez instytucje finansowe, dystrybutorów i producentów produktów inwestycyjnych. 

Dodała, że rozwój technologii może ten proces ułatwiać poprzez ograniczenie tradycyjnych kontaktów z klientem i zwiększenie jego samodzielności, choć jednocześnie rodzi to nowe wyzwania związane z zarządzaniem ryzykiem. Mimo tych wyzwań, dzięki współpracy regulatora i uczestników rynku, możliwe będzie skuteczne wdrożenie zmian sprzyjających rozwojowi inwestowania w Polsce.